美國銀行上調了對全球記憶體晶片市場的展望,稱持續的中東衝突不太可能擾亂半導體生產。

該銀行表示,目前與伊朗衝突相關的供應鏈中斷擔憂似乎有限,因為記憶體晶片製造商持有足夠的半導體製造所需關鍵材料庫存。

氦氣和溴等投入物用於冷卻系統和晶片蝕刻工藝,部分來自中東地區。然而,美國銀行表示,行業調查顯示記憶體生產商目前擁有大約4至6個月的供應量,降低了近期短缺的風險。

企業也一直在實現供應來源多元化,增加來自美國和日本生產商的訂單,以抵消該地區的潛在干擾。

該銀行補充稱,對能源供應中斷的擔憂似乎也是可控的。中國台灣、韓國和日本等半導體製造中心嚴重依賴液化天然氣發電,但來自美國的額外液化天然氣運輸以及替代電力來源的可用性,可在需要時幫助穩定能源供應。

因此,美國銀行表示不預期會出現與伊朗衝突相關的記憶體晶片減產。

另外,該銀行上調了對記憶體晶片價格和行業收入的預測,理由是合約定價趨勢走強以及需求改善。

該公司上調了對第一季度DRAM平均售價的預測,並預期NAND定價也將走強,指出供應狀況趨緊以及來自人工智能基礎設施和數據中心的需求持續增長。

美國銀行目前預期,隨著該板塊繼續從前幾年的低迷中復甦,全球記憶體市場將在2026年實現更強勁的收入增長,這得益於人工智能驅動的需求以及DRAM和NAND板塊定價的改善。